トランプ氏が中間選挙前のイラン攻撃を否定した後、金は週間の下落から回復

ファンダメンタルズの見方

金は、トランプ氏が昨日Truth Socialで「米国はテヘランと建設的な協議を行っており、中間選挙前にイランへの攻撃を開始しない」と述べたことを受けて、週間の下落を反転させた。

市場は即座に反応し、中間選挙前にイランへの軍事行動をトランプ氏が検討したという以前の報道から積み上がっていたエスカレーション・プレミアムを打ち消した。トランプ氏の投稿を受けて、原油価格、実質利回り、米ドルがすべて下落し、金の上昇を誘発した。

今後については、イランのアラグチ外相は昨日、テヘランはイランの提案に対するワシントンの回答を検討しており、数日中に返答する意向だと述べた。良い結果が出れば、金の見通しは中立から強気に変わる可能性がある。地政学的な緊張の緩和が、原油価格、インフレ期待、利上げ懸念をさらに押し下げる可能性が高いためだ。逆に、芳しくない返答はほとんど影響しないものの、金の上昇を抑える可能性がある。

来週の市場の関心は米CPIデータにも向かうだろう。予想を上回る数値となれば、Federal Reserveの金利予想がタカ派寄りに調整され、金に対する圧力が再燃する可能性がある。一方、弱い内容の報告書は利上げ懸念を和らげ、金に再び押し上げ材料を与えるだろう。

金のテクニカル分析 — 日足

金は、トランプ氏が中間選挙前のイラン攻撃の考えを退けた後、下降トレンドラインまで上昇し、その上に抜けた。売り手はこれらの水準付近に現れる可能性が高く、トレンドラインの上に明確なリスクを置き、3,885水準への下落を目指す。一方、買い手はトレンドラインの上でエントリーを続け、その下に明確なリスクを置き、引き続き4,700水準を目指す。

金のテクニカル分析 — 4時間足

価格は現在トレンドラインの上で取引されているが、4,228水準付近には強いレジスタンスが存在する。売り手はおそらくこれらの水準付近で引き続き活動し、レジスタンスの上に明確なリスクを置いて、3,885への下落を目指す。一方、買い手は価格が上にブレイクするのを確認して強気ポジションを追加し、次の目標4,700、最初の目標4,400を目指したいと考えている。

金のテクニカル分析 — 1時間足

上昇トレンドラインが現在の強気モメンタムを形成している。押し目が発生した場合、買い手はトレンドラインを守り、その下に明確なリスクを置いて、新高値への前進を続けると見込まれる。売り手は、下へのブレイクを探して、新安値に向けて弱気の賭けを増やそうとするだろう。

今後の注目材料

本日、今週はUniversity of Michigan消費者信頼感調査の発表で締めくくられる。