ราคาทองคำหยุดนิ่งหลังจากข้อมูลการจ้างงานสหรัฐไม่สามารถเพิ่มโมเมนตัม

นักวิเคราะห์กล่าวว่าเมื่อสินทรัพย์ไม่สามารถปรับตัวขึ้นจากข่าวเชิงบวก มักเป็นสัญญาณของปัญหาในตลาด

รายงานการจ้างงานสหรัฐที่อ่อนแอกว่าคาดจากวันศุกร์ ตามหลักการแล้วควรเป็นฉากหลังที่เอื้อต่อทองคำ การจ้างงานนอกภาคเกษตรเดือนกันยายนเพิ่มขึ้นเพียง 29k ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ประมาณ 90k มาก และอัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเล็กน้อยเป็น 4.2%

นั่นเพียงพอที่จะลดความคาดหวังว่าธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกในเดือนนี้ แต่ทองคำไม่สามารถเปลี่ยนเหตุการณ์นี้ให้เป็นการปรับตัวขึ้นที่มีนัยสำคัญใดๆ

ปัญหาหลักของโลหะนี้ในขณะนี้คือตลาดพันธบัตรไม่ให้ความร่วมมือ อัตราผลตอบแทนของ 10-year Treasuries ปรับตัวลงเล็กน้อยไปที่ประมาณ 5.16% หลังจากตัวเลขการจ้างงาน ก่อนจะดีดตัวกลับ และยังคงอยู่ในระดับสูงใกล้กับจุดสูงสุดในรอบหลายสิบปีที่ประมาณ 5.26% ในวันนั้น

ซึ่งยังคงกดดันสินทรัพย์ที่ไม่ให้ดอกเบี้ยอย่างทองคำ ทำให้ต้นทุนค่าเสียโอกาสในการถือครองสูงอย่างอึดอัด แม้ว่าท่าทีของ Fed จะเริ่มเข้มงวดน้อยลงบ้าง ตัวชี้วัดทางเทคนิคก็เริ่มแสดงสัญญาณของแรงกดดันเช่นกัน

ทองคำถูกผลักกลับไปต่ำกว่าระดับ $4,140 เล็กน้อย ซึ่งไม่ไกลจากจุดต่ำสุดช่วงปลายเดือนกันยายนในช่วง $4,115-20 บริเวณดังกล่าวยังสอดคล้องกับแนวการย้อนกลับ Fibonacci 78.6% ของการปรับตัวขึ้นในช่วงเดือนกรกฎาคมถึงสิงหาคม ซึ่งประมาณไว้ที่ $4,117 การเคลื่อนไหวของราคาและบริเวณดังกล่าวบ่งชี้ว่าผู้ซื้อกำลังเข้าใกล้การทดสอบครั้งสำคัญ

การหลุดลงต่ำกว่าระดับนั้นจะบั่นทอนโครงสร้างการฟื้นตัวต่อไป และทำให้ระดับจิตวิทยาที่ $4,000 กลับมาเป็นจุดสนใจอย่างมาก

อย่างไรก็ตาม ในตอนนี้ ตราบใดที่บริเวณ $4,115-20 ยังคงอยู่ การหลุดลงก็ยังไม่ได้รับการยืนยัน

กราฟระยะสั้นก็ไม่ช่วยเหลือผู้ซื้อเช่นกัน ทองคำได้ร่วงกลับลงมาต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 ชั่วโมงที่ประมาณ $4,163 หลังจากที่การฟื้นตัวครั้งล่าสุดหลายครั้งไม่สามารถยืนเหนือเส้นดังกล่าวได้

รูปแบบของจุดสูงสุดที่ต่ำลงเรื่อยๆ ยังคงทำให้ผู้ขายอยู่ในตำแหน่งควบคุม ขณะที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 ชั่วโมงใกล้ $4,215 เพิ่มแนวต้านอีกหนึ่งระดับด้านบน

ดังนั้น แม้จะมีรายงานการจ้างงานที่อ่อนแอเมื่อวันศุกร์ แต่ตลาดพันธบัตรได้หยุดการปรับตัวขึ้นของทองคำโดยพื้นฐานแล้ว เว้นแต่อัตราผลตอบแทนจะเริ่มปรับตัวลงอย่างเด็ดขาดมากขึ้น ภาพทางเทคนิคชี้ว่าจุดต่ำสุดช่วงปลายเดือนกันยายนมีแนวโน้มที่จะถูกทดสอบ ก่อนที่ผู้ซื้อจะสามารถพิจารณาสร้างโมเมนตัมขาขึ้นอีกครั้งอย่างจริงจัง