Lạm phát Mỹ nóng không hỗ trợ được đồng đô la trong khi USDJPY trượt xuống dưới các đường trung bình trượt

Đồng bạc xanh đang tiếp tục trượt giảm hôm nay dù các số liệu CPI và PPI của Mỹ trong tuần này được công bố ở mức nóng. Lợi suất trái phiếu kho bạc cũng cao hơn vào sáng nay, nhưng vẫn khó tìm thấy người mua cho đồng đô la.

Khoảng cách giữa các tiêu đề lạm phát và diễn biến của đồng đô la đáng được chú ý. Thông thường, dữ liệu giá cả mạnh hơn sẽ hỗ trợ đồng tiền này bằng cách nuôi dưỡng kỳ vọng về chính sách thắt chặt hơn. Tuy nhiên, thị trường vẫn chưa thấy câu chuyện vĩ mô đó được phản ánh trong biến động giá. Hôm nay, đồng đô la phần lớn đi theo hướng ngược lại.

Đồng đô la giảm so với sáu trong bảy đồng tiền chính.

Đồng đô la New Zealand chứng kiến mức giảm lớn nhất của đồng đô la Mỹ, với đồng đô la Australia bám sát phía sau. USDJPY là ngoại lệ, tăng nhẹ trong ngày sau khi rút khỏi các mức cao hồi đầu tuần.

So với đồng đô la:

• Đồng đô la Mỹ giảm khoảng 0.82% so với NZD.
• Đồng đô la Mỹ giảm khoảng 0.56% so với AUD.
• Đồng đô la Mỹ giảm khoảng 0.50% so với CHF.
• Đồng đô la Mỹ giảm khoảng 0.49% so với GBP.
• Đồng đô la Mỹ giảm khoảng 0.34% so với EUR.
• Đồng đô la Mỹ giảm khoảng 0.23% so với CAD.
• Đồng đô la Mỹ tăng khoảng 0.02% so với JPY.

AUDUSD đang hồi phục từ báo cáo việc làm yếu kém của Australia và đà giảm của ngày hôm trước, với giá hiện gần 0.6958.

Sự bật tăng cho thấy phản ứng đầu tiên của thị trường trước dữ liệu không bao giờ là phản ứng cuối cùng. Phe bán phải gia tăng lực bán để giữ vững sự kiểm soát. Khi lực bán cạn kiệt và giá bắt đầu hồi phục, các nhà giao dịch cần xem xét lại vị thế của mình.

Đồng yên yếu và lạm phát vẫn là trọng tâm đối với Ueda.

Thống đốc Bank of Japan Kazuo Ueda cho biết các quan chức đang theo dõi sự yếu đi của đồng yên như một yếu tố lạm phát.

Ông nói thêm rằng tốc độ và thời điểm tăng lãi suất sẽ phụ thuộc vào biến động FX, nhu cầu liên quan đến AI và Trung Đông. Ông cho rằng các xu hướng kinh tế và giá cả phần lớn phù hợp với dự báo của BOJ và nhắc lại rằng các điều kiện tài chính vẫn đang nới lỏng.

Đồng yên yếu hơn khiến hàng nhập khẩu đắt đỏ hơn và tạo thêm áp lực lên giá trong nước, giữ đồng tiền này ở vị trí trung tâm trong chính sách của BOJ và khiến các nhà giao dịch nhạy cảm với các tín hiệu thắt chặt tiếp theo.

USDJPY đã trượt xuống dưới các đường trung bình trượt theo giờ đang hội tụ.

Cặp tiền này đã tăng mạnh hồi đầu tuần nhưng dừng lại trước đỉnh ngày 24 tháng 9.

Người mua đã có cơ hội nhưng không thể phá vỡ mức đó. Đợt thoái lui sau đó đã đẩy cặp tiền trở lại xuống dưới các đường trung bình trượt 100 và 200 giờ gần hội tụ, quanh mức 158.23.

Gần 158.01, dải trung bình trượt đó hiện là rủi ro gần nhất đối với người bán.

• Giữ dưới 158.23 là thiên về giảm giá hơn và giúp người bán nắm quyền tại vùng đó.
• Quay trở lại phía trên và giữ vững ở đó sẽ làm giảm tầm quan trọng của phá vỡ giảm.
• Về phía giảm, mức thấp hôm nay quanh 157.80 là mức đầu tiên cần theo dõi. Phá vỡ mức này sẽ mở rộng biên độ của phiên và mang lại thêm xác nhận cho người bán.

Các đường trung bình trượt 100 và 200 giờ hội tụ tạo ra một vùng quyết định rõ ràng. Nhà giao dịch có thể đặt vị thế dựa vào vùng đó với rủi ro được xác định và giới hạn. Hướng tiếp theo là điều chưa biết, nhưng mức có thể vô hiệu hóa ý tưởng giao dịch là rõ ràng.

Biên độ tiền tệ: USDJPY còn nhiều dư địa nhất để di chuyển tiếp.

So với biên độ trung bình 22 ngày, ba cặp tiền chính đang cho thấy các trạng thái khác nhau hôm nay:

• EURUSD: 1.1209 đến 1.1269 — khoảng 60 pip, xấp xỉ 92% biên độ trung bình 65 pip.
• USDJPY: 157.80 đến 158.18 — khoảng 38 pip, xấp xỉ 38% biên độ trung bình 101 pip.
• GBPUSD: 1.1268 đến 1.1349 — khoảng 81 pip, xấp xỉ 111% biên độ trung bình 73 pip.

USDJPY đã sử dụng phần nhỏ nhất trong biên độ trung bình của nó, vì vậy so với các điều kiện gần đây, nó có nhiều dư địa nhất để mở rộng.

EURUSD đã bao phủ hầu hết biên độ của một ngày điển hình, trong khi GBPUSD đã di chuyển vượt qua mức trung bình. Tuy nhiên, không cặp nào bị buộc phải dừng lại. Giá trị trung bình mô tả hoạt động bình thường, không phải là trần.

Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ đang phát đi các tín hiệu trái chiều.

Hợp đồng tương lai Dow giảm nhẹ, hợp đồng tương lai S&P tăng nhẹ và hợp đồng tương lai Nasdaq đang cho thấy mức giảm lớn hơn:

• Hợp đồng Dow giảm 10.69 điểm.
• Hợp đồng S&P 500 tăng 8.4 điểm.
• Hợp đồng Nasdaq giảm 96 điểm.

Điều đó khiến công nghệ trở thành lĩnh vực yếu nhất khi bước vào phiên mở cửa Bắc Mỹ.

Lợi suất trái phiếu kho bạc đang đẩy lên cao hơn.

Lợi suất cao hơn trên toàn bộ đường cong, với mức tăng lớn nhất ở cuối kỳ dài hạn:

• Lợi suất kỳ hạn 2 năm ở mức 4.7571%, tăng 0.61 điểm cơ bản.
• Lợi suất kỳ hạn 5 năm ở mức 4.9166%, tăng 1.96 điểm cơ bản.
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm ở mức 5.1103%, tăng 2.33 điểm cơ bản.
• Lợi suất kỳ hạn 30 năm ở mức 5.4518%, tăng 2.38 điểm cơ bản.

Lợi suất kỳ hạn 10 năm đã leo trở lại lên trên 5.10%, nhưng động thái đó không mang lại sức mạnh trên diện rộng cho đồng đô la sáng nay. Ngay cả sau PPI mạnh hôm qua, lợi suất vẫn giảm. Bạn cứ tự rút ra kết luận.

Chứng khoán châu Âu chủ yếu tăng điểm.

• DAX của Đức ở mức 25,585.68, tăng 0.80%.
• CAC 40 của Pháp ở mức 7,951.61, tăng 0.21%.
• FTSE 100 của Anh ở mức 10,830.91, giảm 0.09%.
• IBEX 35 của Tây Ban Nha ở mức 19,318.91, tăng 0.74%.
• FTSE MIB của Ý ở mức 49,732.12, tăng 0.34%.

Vàng, bạc và Bitcoin đều cao hơn một chút.

Vàng giao dịch gần $4,177.92, tăng khoảng 0.17%. Bạc ở khoảng $57.80, tăng khoảng 0.74%.

Bitcoin ở khoảng $82,656, tăng khoảng 0.64%.

Phiên giao dịch Bắc Mỹ sắp tới

Lịch công bố dữ liệu của Mỹ có một báo cáo lạm phát nữa, tiếp theo là số liệu sản xuất công nghiệp:

• Vào lúc 8:30 AM ET, giá nhập khẩu tháng 9 sẽ được công bố.
• Vào lúc 9:15 AM ET, số liệu sản xuất công nghiệp và tỷ lệ sử dụng công suất tháng 9 sẽ được công bố. Sản lượng được dự kiến tăng 0.4%, sau khi số liệu tháng 8 không đổi.

Giá nhập khẩu sẽ hoàn thiện bức tranh lạm phát sau các báo cáo CPI và PPI của tuần này. Dữ liệu sản xuất sẽ cho thấy liệu hoạt động có theo kịp các áp lực giá đó hay không.

Phản ứng của đồng đô la là chìa khóa. Để thay đổi hướng đi, dữ liệu mạnh hơn phải tạo ra lực mua đô la bền vững.

EURUSD: người mua hướng tới mức cao nhất trong ngày.

EURUSD đang ở gần 1.1256, hướng tới phía trên của biên độ, với mức cao trong ngày tại 1.1269 là rào cản đầu tiên phía trên.

Việc vượt qua mức cao đó sẽ kéo dài đà phục hồi. Nếu người mua thất bại ở đó, trọng tâm chuyển sang việc liệu họ có thể giữ quyền kiểm soát trong đợt xoay chuyển xuống.

GBPUSD: mức tăng vượt trội

GBPUSD đang ở quanh 1.1338, ngay dưới mức cao của phiên tại 1.1349.

Cặp tiền này đã vượt qua biên độ trung bình ngày của nó, điều này tạo bối cảnh cho biến động nhưng bản thân nó không phải là tín hiệu bán. Người bán cần một yếu tố kích hoạt kỹ thuật để tham gia, và người mua phải giữ vững hỗ trợ để tiếp tục nắm quyền kiểm soát.