ราคาน้ำมันปรับตัวขึ้น หลังกลุ่มฮูตีโจมตีอารัมโก และอิหร่านเปิดตัวยุทธวิธีเรือบรรทุกน้ำมันแบบใหม่

การเคลื่อนไหวในวันพุธบ่งชี้ว่าค่าเบี้ยประกันความเสี่ยงได้รับอิทธิพลมากขึ้นจากภัยคุกคามต่อโครงสร้างพื้นฐานและการขนส่ง มากกว่าการขาดแคลนอุปทานจริง แม้ปริมาณการส่งออกจากอ่าวเปอร์เซียจะฟื้นตัว แต่ราคาก็ยังคงปรับตัวสูงขึ้น ผลการดำเนินงานที่เหนือกว่าของ WTI เมื่อเทียบกับ Brent ทำให้ส่วนต่างแคบลง ซึ่งบ่งชี้ว่าน้ำมันดิบของสหรัฐฯ กำลังถูกมองว่าเป็นแหล่งทางเลือก หาก Brent ยังคงอยู่เหนือ 100 ดอลลาร์ แรงกดดันด้านเงินเฟ้อต่อธนาคารกลางจะยังคงสูง ลดขอบเขตสำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ย และสร้างแรงกดดันต่อสกุลเงินของประเทศผู้นำเข้าน้ำมัน ในระยะสั้น ปัจจัยหลักที่อาจต่อต้านความตึงเครียดในอ่าวเปอร์เซียเพิ่มเติมคือข้อมูลสินค้าคงคลังของสหรัฐฯ และการยืนยันการไหลของดีเซลรัสเซีย

---

เพิ่งเผยแพร่:

• แบบสำรวจสินค้าคงคลังของเอกชนเผยให้เห็นการดึงน้ำมันดิบออกจากคลังครั้งใหญ่มหาศาล

---

แม้ว่าน้ำมันดิบจากอ่าวเปอร์เซียจะเข้าสู่ตลาดมากขึ้น แต่ค่าเบี้ยประกันภัยความกลัวยังคงถูกยึดไว้ด้วยขีปนาวุธ ทุ่นระเบิด และแผนปฏิบัติการที่อัปเดตของอิหร่าน

ไฮไลท์:

• Brent ปิดตัวเพิ่มขึ้นประมาณ 0.4% ที่ประมาณ 106 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ในขณะที่ WTI เพิ่มขึ้นประมาณ 1% ใกล้ 95 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบสามสัปดาห์
• กลุ่มฮูตีโจมตีอาคารบริหารของอารัมโกในดาห์ราน ทำให้เกิดไฟไหม้ในวงจำกัด และกองกำลังเยเมนเตือนว่าการโจมตีสนามบินซาอุดีอาระเบียและสถานที่ผลิตน้ำมันจะยังคงดำเนินต่อไป
• อิหร่านแถลงว่าได้เริ่มใช้ยุทธวิธีใหม่ในการโจมตีเรือเมื่อประมาณสิบวันที่แล้ว โดยมีเป้าหมายเพื่อรักษาราคาน้ำมันให้สูง และเรือคอนเทนเนอร์ลำหนึ่งจมลงทางใต้ของช่องแคบฮอร์มุซหลังจากโดนทุ่นระเบิด
• ตามข้อมูลของ IEA การส่งออกน้ำมันดิบจากอ่าวเปอร์เซียเพิ่มขึ้นประมาณ 4.4 ล้านบาร์เรลต่อวันในเดือนกันยายน เป็นประมาณ 75% ของระดับก่อนสงคราม ในขณะที่การผลิตของรัสเซียค่อยๆ เพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 8.4 ล้านบาร์เรลต่อวัน
• ขณะนี้ IEA คาดการณ์ว่าความต้องการน้ำมันโลกจะลดลงประมาณ 2.6 ล้านบาร์เรลต่อวันในปี 2569 ซึ่งลดลงค่อนข้างชันกว่าการคาดการณ์ก่อนหน้านี้ และอุปทานจะลดลงเกือบ 6 ล้านบาร์เรลต่อวัน
• ตัวเลขสินค้าคงคลังของสหรัฐฯ จาก API และ EIA ทั้งคู่มีกำหนดการช้ากว่าปกติหนึ่งวัน หลังจากวันหยุดวันโคลัมบัสในวันจันทร์

ในวันพุธ ราคาน้ำมันเพิ่มขึ้นหลังจากการโจมตีของกลุ่มฮูตีในเมืองที่ตั้งสำนักงานใหญ่ของซาอุดีอารัมโก และการประกาศยุทธวิธีกำหนดเป้าหมายการขนส่งทางเรือใหม่ของอิหร่านซึ่งมุ่งรักษาราคาให้สูงขึ้น สัญญาซื้อขายล่วงหน้า Brent ปิดเพิ่มขึ้นประมาณ 0.4% ที่ประมาณ 106 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ในขณะที่ WTI ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นประมาณ 1% เป็นประมาณ 95 ดอลลาร์ ซึ่งถึงจุดสูงสุดในรอบสามสัปดาห์

นักวิเคราะห์ระบุว่าราคาที่เพิ่มขึ้นเกิดจากการโจมตีเรือที่ผ่านช่องแคบฮอร์มุซและความขัดแย้งที่เพิ่มขึ้นระหว่างซาอุดีอาระเบียและกลุ่มฮูตีที่อิหร่านหนุนหลัง โดยเรียกเซสชั่นนี้ว่าส่วนใหญ่ถูกขับเคลื่อนด้วยความกลัว เจ้าหน้าที่อิหร่านปฏิเสธที่จะระบุแนวทางใหม่ต่อเรือ แต่มีผู้เปิดเผยว่าอิหร่านได้เริ่มใช้กลยุทธ์เชิงรุกที่แตกต่างออกไปเมื่อประมาณสิบวันที่แล้ว

กระทรวงพลังงานของซาอุดีอาระเบียรายงานว่ากลุ่มฮูตีโจมตีอาคารบริหารของอารัมโกในดาห์ราน ส่งผลให้เกิดไฟไหม้เล็กน้อย ในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา กลุ่มดังกล่าวได้ยิงขีปนาวุธและโดรนโจมตีราชอาณาจักร โดยอ้างว่าเป็นการตอบโต้การสนับสนุนกองกำลังรัฐบาลเยเมนของริยาด สนามบินนานาชาติในริยาดถูกโจมตีสี่ครั้ง และการโจมตีเมื่อวันเสาร์ทำให้มีผู้เสียชีวิต 13 ราย โฆษกทหารเยเมนระบุว่าการปฏิบัติการต่อต้านสนามบินและแหล่งน้ำมันของซาอุดีอาระเบียจะดำเนินต่อไปในวันข้างหน้า และเตือนบริษัทขนส่ง พลเรือน และคนงานให้อพยพออกจากพื้นที่เหล่านั้น

ในทะเล กองทัพเรือกองกำลังพิทักษ์การปฏิวัติอิหร่านกล่าวว่าเรือคอนเทนเนอร์ที่บรรทุกตู้คอนเทนเนอร์ 2,500 ตู้จมลงทางใต้ของช่องแคบฮอร์มุซหลังจากชนทุ่นระเบิดและเกิดไฟไหม้ วันก่อนหน้านี้ หน่วยงานการค้าทางทะเลของอังกฤษรายงานว่าเรือคอนเทนเนอร์และเรือบรรทุกน้ำมันถูกโจมตีด้วยกระสุนที่ไม่ทราบชนิดภายในช่องแคบ ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์แห่งสหรัฐฯ ย้ำความคิดเห็นของเขาว่าน้ำมันกำลังออกจากช่องแคบมากกว่าก่อนสงคราม และความขัดแย้งกับอิหร่านจะสิ้นสุดลงในเร็วๆ นี้

ตัวเลขอุปทานให้ข้อมูลชดเชยบางส่วน รายงานตลาดน้ำมันเดือนตุลาคมของ IEA ระบุว่าการส่งออกน้ำมันดิบจากผู้ผลิตในอ่าวเปอร์เซียตะวันออกกลางเพิ่มขึ้นประมาณ 4.4 ล้านบาร์เรลต่อวันในเดือนกันยายน ถึงประมาณ 75% ของระดับก่อนสงคราม ข้อมูลการติดตามอิสระระบุว่าการไหลของน้ำมันจากอ่าวเปอร์เซียไม่รวมอิหร่านฟื้นตัวสูงกว่า 81% ของระดับก่อนสงคราม โดยได้รับแรงหนุนจากซาอุดีอาระเบา ในขณะที่การส่งออกของอิหร่านลดลงเหลือศูนย์เนื่องจากการปิดล้อมของสหรัฐฯ นักวิเคราะห์เตือนว่าน้ำมันดิบเพิ่มเติมที่ไหลสู่ตลาดโลกไม่ได้บ่งชี้ถึงการผลิตที่สูงขึ้นเสมอไป เนื่องจากการฟื้นตัวบางส่วนมาจากบาร์เรลที่ถูกเบี่ยงจากโรงกลั่นในภูมิภาค

ขณะนี้ IEA คาดการณ์ว่าความต้องการน้ำมันโลกจะลดลงประมาณ 2.6 ล้านบาร์เรลต่อวันในปี 2569 ซึ่งลึกลงกว่าเล็กน้อยจากการประมาณการก่อนหน้านี้ที่ 2.5 ล้านบาร์เรลต่อวัน เนื่องจากความขัดแย้งและราคาที่สูงทำให้การบริโภคลดลง คาดการณ์ว่าอุปทานทั่วโลกจะเฉลี่ยประมาณ 101 ล้านบาร์เรลต่อวันในปีนี้ ลดลงปีต่อปีเกือบ 6 ล้านบาร์เรลต่อวัน การผลิตน้ำมันดิบของรัสเซียเพิ่มขึ้นประมาณ 65,000 บาร์เรลต่อวันในเดือนกันยายนเป็นประมาณ 8.4 ล้านบาร์เรลต่อวัน ยังคงต่ำกว่าเดือนเดียวกันของปีที่แล้วเกือบ 900,000 บาร์เรลต่อวัน

ดีเซลของรัสเซียอาจจำกัดความผันผวนของราคาเช่นกัน เมื่อวันศุกร์ที่แล้ว ทรัมป์ประกาศว่ารัสเซียตกลงที่จะจัดหาดีเซลสู่ตลาดโลก และฝ่ายบริหารของเขาได้ระงับการคว่ำบาตรดีเซลของรัสเซียของสหรัฐฯ ชั่วคราว นักวิเคราะห์กล่าวว่าการคาดการณ์การส่งออกดีเซลของรัสเซียที่สูงขึ้นมีแนวโน้มที่จะจำกัดการเคลื่อนไหวที่รุนแรงในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง

ความสนใจตอนนี้เปลี่ยนไปที่ตัวเลขสินค้าคงคลังของสหรัฐฯ ข้อมูลอุตสาหกรรมของ American Petroleum Institute (มีให้แล้ว ลิงก์ด้านบน) และข้อมูลอย่างเป็นทางการของ Energy Information Administration ในวันพฤหัสบดี ทั้งคู่ครบกำหนดช้ากว่าปกติหนึ่งวัน เนื่องจากวันหยุดของรัฐบาลกลางในวันจันทร์