Bạc tăng 4,5% ghi nhận mức tăng lớn nhất trong một ngày kể từ 19/8 khi lợi suất giảm

Bạc giao dịch cao hơn 4,5% hôm nay, ghi nhận mức tăng lớn nhất trong một ngày kể từ ngày 19 tháng 8. Lợi suất Trái phiếu Kho bạc Mỹ thấp hơn đã hỗ trợ cho đợt tăng này, trong khi triển vọng kỹ thuật trở nên tích cực hơn sau khi người bán nhiều lần không thể giữ giá dưới một mức hỗ trợ quan trọng.

Lợi suất trái phiếu Kho bạc kỳ hạn 30 năm giảm gần 6 điểm cơ bản xuống 4,944%, quay trở lại dưới ngưỡng 5,00%. Lợi suất kỳ hạn 10 năm giảm 4,6 điểm cơ bản xuống 4,681%. Lợi suất giảm làm giảm chi phí cơ hội của việc nắm giữ các tài sản không sinh lời như bạc. Đồng đô la yếu hơn và giá dầu giảm cũng củng cố cho nhóm kim loại quý.

Người bán đã có cơ hội dưới mức thoái lui 50%

Kể từ khi đạt 71,16 đô la vào cuối tháng 8, bạc đã điều chỉnh một cách không đồng đều. Trong đợt điều chỉnh đó, giá đã kiểm tra và giảm xuống dưới mức thoái lui Fibonacci 50% tại 62,92 đô la ba lần trong tháng này, bao gồm cả sau quyết định FOMC của ngày hôm trước.

Tuy nhiên, trong mỗi lần, giá nhanh chóng đảo chiều trở lại trên mức đó.

Sự thất bại này có ý nghĩa. Người bán đã có cơ hội dưới mức thoái lui 50% nhưng không thể giữ giá ở đó. Khi một thị trường liên tục phá vỡ qua một mức quan trọng và không thể duy trì sự phá vỡ đó, người bán có thể trở nên nản lòng. Khi họ đóng các vị thế bán khống và người mua quay trở lại, một sự phá vỡ thất bại có thể trở thành chất xúc tác cho một động thái theo hướng ngược lại.

Đợt tăng hiện tại—được hỗ trợ bởi sự suy giảm lợi suất—bắt đầu với sự leo trở lại trên đường trung bình động 100 giờ tại 63,86 đô la. Sau đó, người mua đã đẩy qua mức thoái lui 61,8% tại 63,95 đô la trước khi mở rộng qua cụm kháng cự tiếp theo:

• Mức thoái lui 38,2% tại 64,85 đô la
• Đường trung bình động 200 giờ tại 64,90 đô la

Việc tăng lên trên khu vực đó đã cho người mua nhiều quyền kiểm soát hơn và giúp tăng tốc đà tăng.

Đường trung bình động 100 ngày là mục tiêu tiếp theo

Bạc đã chạm 66,17 đô la trong phiên, để lại đường trung bình động 100 ngày gần 66,75 đô la là mục tiêu chính tiếp theo.

Đường trung bình động đó có ý nghĩa vì nó xác định xu hướng kỹ thuật rộng hơn. Đạt đến mức đó chỉ là một bước; người mua cần vượt lên trên nó và duy trì ở trên nó để mở ra cánh cửa cho đà tăng tiếp theo.

Hiện tại, việc giữ trên khu vực 64,85 đô la đến 64,90 đô la giữ cho xu hướng ngắn hạn nghiêng mạnh hơn về phía người mua.

Những gì người mua và người bán cần làm tiếp theo

Con đường cho người mua rất thẳng thắn: giữ trên mức thoái lui 38,2% tại 64,85 đô la và đường trung bình động 200 giờ tại 64,90 đô la, sau đó nhắm đến đường trung bình động 100 ngày tại 66,75 đô la. Một động thái bền vững trên đường trung bình động 100 ngày sẽ củng cố xu hướng tăng giá và cho người mua thậm chí nhiều quyền kiểm soát hơn.

Đối với người bán, nhiệm vụ đầu tiên là đẩy giá trở lại dưới khu vực 64,85 đô la đến 64,90 đô la. Điều đó sẽ làm suy yếu sự bứt phá hôm nay và đưa mức thoái lui 61,8% tại 63,95 đô la và đường trung bình động 100 giờ tại 63,86 đô la trở lại trong tầm ngắm.

Một động thái dưới các mức đó sẽ chuyển trọng tâm trở lại mức thoái lui 50% tại 62,92 đô la. Tuy nhiên, do các lần phá vỡ thất bại liên tiếp ở mức đó, người bán sẽ cần phải xuống dưới nó và duy trì ở dưới nó trước khi họ có thể giành được nhiều quyền kiểm soát hơn.

Giáo dục giao dịch: Sự phá vỡ thất bại có thể trở thành chất xúc tác

Trong cuốn sách The Trading Book, tác giả nhấn mạnh rằng việc di chuyển qua một mức kỹ thuật chỉ là bước đầu tiên. Thị trường cũng phải duy trì vượt quá mức đó để xác nhận rằng người mua hoặc người bán đang nắm quyền kiểm soát.

Bạc là một ví dụ điển hình. Người bán đã phá vỡ dưới mức thoái lui 50% tại 62,92 đô la, nhưng giá không thể duy trì dưới nó. Sự đảo chiều trở lại trên mức đó là dấu hiệu đầu tiên cho thấy sự phá vỡ giảm giá đã thất bại. Các động thái tiếp theo trên đường trung bình động 100 giờ và 200 giờ đã xác nhận rằng người mua đang nắm nhiều quyền kiểm soát hơn.

Bài học rất đơn giản: đừng chỉ tập trung vào sự phá vỡ. Hãy chú ý đến những gì xảy ra sau sự phá vỡ. Việc không thể duy trì vượt quá một mức quan trọng có thể quan trọng không kém—và đôi khi quan trọng hơn—so với bản thân sự phá vỡ ban đầu.

Bản đồ kỹ thuật

Xu hướng ngắn hạn của bạc là tăng giá hơn trong khi giá giữ trên khu vực 64,85 đô la đến 64,90 đô la. Đường trung bình động 100 ngày tại 66,75 đô la là bài kiểm tra tăng giá lớn tiếp theo.

Một động thái trở lại dưới 64,85 đô la sẽ làm suy yếu sự bứt phá. Một sự sụt giảm dưới khu vực 63,95 đô la đến 63,86 đô la sẽ cho người bán nhiều quyền kiểm soát hơn và chuyển trọng tâm trở lại 62,92 đô la.

Hành động giá xung quanh các mức đó sẽ cung cấp manh mối tiếp theo