亞太市場：黃金暴跌至4200美元以下，油價因伊朗緊張局勢上漲

摘要：

• 原油在開盤時上漲，美國總統川普拒絕伊朗提出的為期七天的霍爾木茲海峽重新開放提議，但他預期本週談判將繼續。
• 根據伊朗法爾斯通訊社報導，一枚巡弋飛彈射向海峽中的一艘船隻，胡塞武裝攻擊了利雅德，導致哈立德國王國際機場的航班降落中斷，因為聽到了爆炸聲。
• 川普表示他「非常認真地」考慮禁止美國柴油出口，高盛分析師估計，此類禁令將使美國柴油價格降低約4%，並使歐洲批發價格上漲約2%。高盛不認為這是其基本情境。
• 金價急跌，跌破每小時支撐位4250美元附近，因殖利率上升且聯準會升息預期增強。白銀跌幅達3%。
• 日本8月服務業生產者物價指數年增3.7%。日本銀行7月會議紀錄顯示有一票反對意見支持升息，一名前日本銀行官員暗示10月可能升息。
• 中國8月工業利潤年增4.2%，為今年最低成長率，上證綜合指數下跌1.8%。中國和美國同意設立貿易委員會，並將休戰期延長至2027年1月。
• 主要貨幣對維持區間波動，紐西蘭元表現最佳。

週一，在美國總統唐納德·川普拒絕伊朗提出的為期七天的霍爾木茲海峽重新開放提議後，油價在開盤時上漲，不過他表示他預計本週將恢復談判。伊朗政府堅持認為只有外交途徑才能結束對峙。伊朗法爾斯通訊社報導，一枚巡弋飛彈射向海峽中的一艘船隻，加劇了進入交易時段的緊張局勢。另外，有報導指出，葉門胡塞武裝部隊襲擊了利雅德，並且在沙烏地阿拉伯聽到爆炸聲後，哈立德國王國際機場的航班降落中斷。

伊朗外交部長阿拉格奇回應了川普在聯合國的演說，美國總統在演說中威脅要消滅伊朗。他確認伊朗已完全準備好重新開戰，將抵抗任何新的侵略，同時也對外交保持開放態度。他補充說，伊朗在經歷兩次戰爭後已精煉其戰術，如果美國發動攻擊，革命衛隊將立即發動反擊。

在燃料方面，川普週日告訴福斯新聞記者，他正在非常認真地考慮禁止美國柴油出口以解決高油價問題，同時承認這可能會推高汽油價格。他政府內的其他成員則尋求不同方法。幾位來自農業州的國會議員要求在秋季收成期間實施出口限制，因為霍爾木茲海峽的干擾和烏克蘭對俄羅斯煉油廠的襲擊給全球燃料市場帶來壓力。上個月，美國柴油出口達到每週近200萬桶的紀錄。在9月26日的報告中，高盛分析師表示，禁令最初將使美國柴油價格降低約4%，並使歐洲批發價格上漲約2%。他們認為禁令是可行的，但並非其基本情境。

金價下跌超過6%，跌破每小時支撐區位4250美元附近，並觸及低點低於4200美元。這延續了從九月中旬高點4430美元以上的下行趨勢。交易員將此跌勢歸因於殖利率上升以及對聯準會升息的押注增加，並且伴隨著以白銀為首的金屬普遍下跌。彭博社報導，財政部長史考特·貝森特希望聯準會決策者對利率保持開放態度，他認為人工智慧和放鬆監管的進步將在期中選舉前控制通膨，即使伊朗相關的燃料成本影響選民。

在日本，8月服務業生產者物價指數年增3.7%，其中高勞動成本組成部分為2.8%。一些分析師解讀這顯示持續的潛在通膨，支持日本銀行進一步升息。日本銀行7月30日至31日的會議紀錄顯示，委員會以8比1的投票結果將政策利率維持在接近1.0%，高田創因認為物價存在上行風險而反對，主張升息至約1.25%。前日本銀行官員門間表示，央行可能在10月再次升息。瑞士國家銀行總裁馬丁·施萊格爾告訴廣播公司SRF，瑞士國家銀行處於舒適位置，通膨率落在其0-2%目標區間的中間，即使聯準會和歐洲央行繼續緊縮。

日經225指數在漲跌之間波動後收平，早盤漲幅因殖利率上升和服務業生產者物價指數數據而消退。路透社引用一位投資組合經理的話說，那斯達克期貨的疲軟也打壓了市場，他預期美國半導體指數在未來幾個月將維持在寬幅區間內，科技和銀行股為日本股市提供主要支撐。KOSPI指數在休市四天後恢復交易時下跌2.3%，主要科技股遭到大量拋售。在中國，恆生指數上漲0.5%，而上海綜合指數在假期縮短的一周開始時下跌1.8%，此前8月工業利潤年增4.2%，為今年最慢增速。1至8月利潤年增15.7%，較1至7月的17.6%放緩。中國人民銀行的流動性措施和中美貿易發展未能提振風險偏好。中國商務部表示，雙方同意設立貿易委員會，將貿易休戰期延長至2027年1月，並首先討論對等的關稅削減框架。

其他消息包括，The Information報導中國可能允許阿里巴巴和字節跳動購買輝達的RTX Pro 5500晶片，據報導北京方面傾向於批准。路透社無法確認該報導，輝達則以雙方的出口限制為由加以阻礙。Anthropic執行長達里奧·阿莫迪預計將出席與川普的私人白宮晚宴，這可能標誌著數月來因五角大廈合約限制和黑名單相關法院敗訴而產生的緊張關係有所緩解，同時國會正在考慮人工智慧監管。在外匯市場，主要貨幣對在區間內交易，紐西蘭元表現最佳。美國股票期貨走低，那斯達克期貨領跌，因油價和殖利率上升。