Bitcoin ร่วง 5% ใกล้ $76,000 หลังการเทขายหุ้นเทคโนโลยีกวาดล้างสถานะซื้อแบบเลเวอเรจ

เมื่อเช้าวันพฤหัสบดี Bitcoin ร่วงลงประมาณ 5% จากระดับสูงกว่า $80,800 มาอยู่ที่ราว $76,000 ตามข้อมูลของ Bitcoin Magazine Pro การปรับตัวลงอย่างรุนแรงของหุ้นเทคโนโลยีส่งผลกระทบถึงสินทรัพย์ดิจิทัล กำจัดเทรดเดอร์ที่ใช้เลเวอเรจซึ่งเดิมพันว่าราคาจะปรับตัวขึ้นต่อ

การร่วงลงครั้งนี้พลิกกลับการฟื้นตัวที่เคยผลักดันให้ Bitcoin ขึ้นไปเหนือ $80,000 ในช่วงกลางคืน หลังจากตลาดหุ้นสหรัฐเปิดไม่นาน ราคาแตะระดับต่ำราว $76,100 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดนับตั้งแต่ต้นสัปดาห์นี้

การพลิกกลับเป็นไปอย่างรวดเร็ว ตลอดวันพุธ Bitcoin อยู่ใกล้ระดับ $80,000 และในช่วงเช้าของวันพฤหัสบดี เทรดเดอร์ได้ฉลองการบีบชอร์ตที่ผลักดันราคาขึ้นไปเกิน $80,500 หลังตลาดเปิดประมาณสองชั่วโมง ราคาร่วงลงไปกว่า $4,000

ดีล AI บนวอลล์สตรีทแตกสลาย

จุดชนวนเริ่มต้นที่วอลล์สตรีท ดัชนี Nasdaq Composite ร่วงลงสูงสุด 3.9% ในวันพฤหัสบดี และเข้าสู่ภาวะปรับฐาน โดยซื้อขายต่ำกว่าระดับปิดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ของเดือนที่แล้ว 10% ตามรายงานของ CNBC ดัชนี S&P 500 ปรับตัวลงประมาณ 2% ล้างการดีดตัวของวันก่อนหน้าซึ่งแข็งแกร่งที่สุดในรอบสามเดือน

บริษัทเซมิคอนดักเตอร์และ AI ได้รับผลกระทบหนักที่สุด Nvidia และ Broadcom ต่างร่วงลงประมาณ 5% Tesla ปรับตัวลงราว 9% และบริษัทนีโอคลาวด์อย่าง CoreWeave, Nebius และ IREN ร่วงลงระหว่าง 9% ถึง 13% Qualcomm ลดลง 9% หลังแนวโน้มที่น่าผิดหวัง ขณะที่ Sandisk ร่วงลงเกือบ 19% ณ เวลาที่เขียนบทความนี้

นักลงทุนกำลังประเมินการที่สภาคองเกรสมีเสียงข้างมากจากพรรคเดโมแครตหลังการเลือกตั้งกลางเทอมเมื่อวันอังคาร เทรดเดอร์กังวลเกี่ยวกับข้อจำกัดที่อาจเกิดขึ้นต่อการขยายศูนย์ข้อมูล และนักวิเคราะห์จาก UBS ประเมินว่าประมาณ 30% ของการเพิ่มกำลังการผลิตศูนย์ข้อมูลในสหรัฐตามแผนสำหรับปี 2028 อาจเผชิญความล่าช้าจากการหยุดชะงักของการก่อสร้าง ตามรายงานของ Reuters การเทขายเริ่มต้นในเอเชีย โดยดัชนี Kospi ของเกาหลีใต้ปิดวันปรับตัวลงมากกว่า 5% ขณะที่ Samsung และ SK hynix ร่วงลง

ในช่วงชั่วโมงแรกของการซื้อขาย หุ้นสหรัฐสูญเสียมูลค่า $2.3 ล้านล้าน ขณะที่ดัชนี Russell 2000 ร่วงลง 2.5% และกำลังมุ่งสู่การปรับตัวลงรายวันครั้งใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่วันที่ 5 มิถุนายน

ตลอดเกือบทั้งปี ราคา Bitcoin เคลื่อนไหวตามทิศทางของกลุ่มเทคโนโลยีที่เน้น AI และผู้ขุด Bitcoin ถูกผนวกเข้ากลุ่มนั้นแล้ว ผู้ขุดหลายรายขาย Bitcoin ที่ถือครองเพื่อนำเงินไปสนับสนุนศูนย์ข้อมูล AI ซึ่งหมายความว่าความไม่แน่นอนทางการเมืองเดียวกันนี้ส่งผลกระทบต่อทั้งสองอุตสาหกรรม

การคลายสถานะเลเวอเรจ

เลเวอเรจขยายการเคลื่อนไหวครั้งนี้ให้กลายเป็นปฏิกิริยาลูกโซ่ สถานะคริปโตแบบเลเวอเรจมูลค่าประมาณ $370 ล้านถูกบังคับปิดภายในเวลาประมาณหนึ่งชั่วโมง ขณะที่ Bitcoin ร่วงทะลุ $77,000 และ ether ร่วงลงต่ำกว่า $2,300 โดยส่วนใหญ่เป็นสถานะซื้อ การประมาณการในวงกว้างบนแพลตฟอร์มโซเชียล X ระบุว่ายอดบังคับปิดสถานะซื้ออยู่ที่ใกล้ $400 ล้านในช่วง 60 นาทีเดียวกันนั้น

ตลาดหุ้นสหรัฐสูญเสียมูลค่ามากกว่า $1 ล้านล้านเพียงไม่กี่นาทีหลังเปิดตลาด และตลาดคริปโตก็เป็นไปในทิศทางเดียวกัน

การบีบชอร์ตเมื่อวันพุธดึงดูดผู้ซื้อช่วงท้ายซึ่งใช้เงินยืมเข้ามา เมื่อตลาดหุ้นแตกร้าว สถานะเลเวอเรจเหล่านั้นถูกกวาดล้างเป็นกลุ่มแรก และการบังคับขายที่ตามมาผลักดันให้ Bitcoin ร่วงลงต่ำกว่าระดับแนวรับใกล้ $77,000

ข้อมูลจ้างงานแข็งแกร่งลดความหวังการปรับลดอัตราดอกเบี้ย

ภาพเศรษฐกิจในวงกว้างให้การสนับสนุนเพียงเล็กน้อย ยอดผู้ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกลดลงเหลือ 189,000 รายเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว เท่ากับตัวเลขเดือนกรกฎาคม ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ปี 1969 ตามรายงานของ Reuters นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ไว้ที่ 196,000 ราย

ตลาดแรงงานที่ตึงตัวเช่นนี้ทำให้ Federal Reserve แทบไม่มีแรงจูงใจที่จะผ่อนคลายนโยบาย ส่งผลให้สินทรัพย์เสี่ยงต้องพึ่งพาแนวคิดการเติบโต เช่น AI เพื่อหนุนราคา และแนวคิดดังกล่าวกำลังเผชิญแรงต้านทางการเมือง

การเคลื่อนย้ายเงินทุนช่วยถ่วงดุลได้เพียงเล็กน้อย เมื่อวันพุธ กองทุน ETF Bitcoin แบบสปอตของสหรัฐดึงดูดเงินไหลเข้าสุทธิ $74.6 ล้าน สิ้นสุดสถิติการไหลออกสุทธิสามวันติดต่อกัน โดย FBTC ของ Fidelity นำเงินไหลเข้า ขณะที่ IBIT ของ BlackRock มีเงินไหลออก

แนวโน้มราคา Bitcoin

เหตุการณ์สำคัญที่กำลังจะมาถึงได้แก่ข้อมูลการจ้างงานเดือนตุลาคมในวันศุกร์ ดัชนีราคาผู้บริโภคเดือนตุลาคมในวันที่ 10 พฤศจิกายน และการตัดสินใจของ Federal Reserve ในวันที่ 9 ธันวาคม ความเสี่ยงทางการเมืองก็เพิ่มสูงขึ้นเช่นกัน เนื่องจากสมาชิกพรรคเดโมแครตในสภาผู้แทนราษฎรกำลังเตรียมร่างกฎหมายโครงสร้างตลาดของตนเองก่อนที่พวกเขาจะเข้าควบคุมคณะกรรมาธิการในเดือนมกราคม

ผู้ร่วมตลาดกำลังจับตาว่า Bitcoin จะสามารถรักษาโซน $75,000 ไว้ได้หรือไม่ ซึ่งโซนดังกล่าวเคยเป็นแนวรับในคืนวันเลือกตั้งและหลายครั้งนับตั้งแต่เดือนสิงหาคม การหลุดลงไปด้านล่างจะทำให้ราคา Bitcoin เข้าใกล้ระดับต่ำสุดในรอบหลายเดือน

ณ เวลาที่เขียนบทความนี้ ราคา Bitcoin อยู่ที่ประมาณ $76,200