ดอลลาร์แข็งค่าขึ้นจากอัตราผลตอบแทนที่สูงขึ้น ก่อน PPI และการตัดสินใจของ ECB

ดอลลาร์ซื้อขายแข็งค่าขึ้นทั่วกระดานเมื่อตลาดอเมริกาเหนือเปิดทำการ การปรับตัวขึ้นมากที่สุดคือเมื่อเทียบกับเยน เพิ่มขึ้น 0.36% โดยฟรังก์สวิสและดอลลาร์แคนาดาตามหลังด้วยการเพิ่มขึ้น 0.16% และ 0.12% ตามลำดับ

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ปรับตัวสูงขึ้นก่อนการเปิดเผยดัชนีราคาผู้ผลิตของสหรัฐฯ (Producer Price Index) ที่สำคัญ ซึ่งสนับสนุนความแข็งแกร่งของดอลลาร์ ดัชนีราคาผู้บริโภค (Consumer Price Index) จะตามมาในวันพฤหัสบดี และรายงานทั้งสองนี้ร่วมกันจะมีอิทธิพลต่อมุมมองของตลาดก่อนการประชุมนโยบายของ Fed ในสัปดาห์หน้า

ยูโรปรับตัวลดลงเล็กน้อยก่อนการประกาศอัตราดอกเบี้ยของ European Central Bank เวลา 8:15 น. ตามเวลาตะวันออก (ET) ECB คาดว่าจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์ 25 basis points เป็น 2.65% จาก 2.40%

จุดข้อมูลสำคัญในปฏิทินคือดัชนีราคาผู้ผลิตเดือนสิงหาคม เวลา 8:30 น. ET คาดว่า PPI ทั่วไปจะเพิ่มขึ้น 0.4% เมื่อเทียบรายเดือน หลังจากที่เดือนกรกฎาคมทรงตัว ทำให้อัตรารายปีเพิ่มเป็น 5.3% จาก 4.7% มาตรวัดพื้นฐานซึ่งไม่รวมอาหารและพลังงาน คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 0.3% เทียบกับ 0.2% ก่อนหน้า ทำให้อัตราพื้นฐานรายปีเพิ่มเป็น 4.6% จาก 4.2% ด้วยน้ำมันที่สูงกว่า $100 ต่อบาร์เรลและการประชุมของ Fed ในสัปดาห์หน้า ตัวเลขที่สูงกว่าคาดอาจจุดชนวนความกลัวเงินเฟ้อและการเดิมพันขึ้นอัตราดอกเบี้ย ตัวเลขที่อ่อนแอกว่าอาจลดแรงกดดันในตลาดพันธบัตรและอาจดึงดอลลาร์ให้อ่อนค่าลง

การเปิดเผยอื่นๆ ที่กำหนดในวันนี้:

• 8:15 น. ET: อัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์ของ ECB คาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 2.65% จาก 2.40%
• 8:15 น. ET: อัตราดอกเบี้ยเงินฝากของ ECB คาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 2.50% จาก 2.25%
• 8:30 น. ET: จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก คาดอยู่ที่ 205,000 ลดลงจาก 206,000
• 8:30 น. ET: จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการต่อเนื่อง คาดอยู่ที่ 1.780 ล้าน เทียบกับ 1.779 ล้านก่อนหน้า
• 10:00 น. ET: ยอดขายบ้านมือสอง คาดการณ์ที่ 3.98 ล้าน เทียบกับ 4.06 ล้านก่อนหน้านี้
• 10:00 น. ET: การเปลี่ยนแปลงยอดขายบ้านมือสอง: การอ่านครั้งก่อน −1.7%
• 10:00 น. ET: สินค้าคงคลังขายส่ง คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 1.3%
• 10:00 น. ET: ยอดขายขายส่ง: เดือนก่อนลดลง 3.0%

ฟิวเจอร์สหุ้นสหรัฐฯ ผสมผสานก่อนข้อมูล PPI Dow ชี้ขึ้น S&P 500 ทรงตัวโดยประมาณ และ Nasdaq อยู่ภายใต้แรงกดดันจากความอ่อนแอของเทคโนโลยี ค่าเฉลี่ยหลักปรับตัวลดลงเป็นสามวันติดต่อกัน โดยเมื่อวานนี้ลดลง 0.77% สำหรับ Dow, 0.48% สำหรับ S&P 500 และ 0.64% สำหรับ Nasdaq S&P 500 และ Nasdaq ปิดต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 และ 200 ชั่วโมง

• Dow: +96 จุด
• S&P 500: +1.5 จุด
• Nasdaq: −116 จุด

หุ้นยุโรปส่วนใหญ่ปรับตัวสูงขึ้น แม้การเพิ่มขึ้นจะเล็กน้อย FTSE 100 ของสหราชอาณาจักรเป็นข้อยกเว้น

• Euro Stoxx 50: +0.11%
• DAX ของเยอรมนี: +0.01%
• CAC ของฝรั่งเศส: +0.19%
• FTSE 100 ของสหราชอาณาจักร: −0.29%
• Ibex ของสเปน: +0.27%
• FTSE MIB ของอิตาลี: +0.36%

โดยรวม การซื้อขายเป็นไปอย่างระมัดระวัง โดยตลาดรอตัวเลขเงินเฟ้อของสหรัฐฯ และการตัดสินใจของ ECB

ในด้านการเมือง ประธานาธิบดีทรัมป์ในการชุมนุมของพรรครีพับลิกันเมื่อวันพุธที่ดัลลาส วางกรอบการเลือกตั้งเดือนพฤศจิกายนว่าเป็นการลงประชามติต่อการดำรงตำแหน่งของเขา เขาเรียกร้องให้ผู้สนับสนุนลงคะแนนราวกับว่าชื่อของเขาอยู่ในบัตรเลือกตั้ง และเตือนว่าชัยชนะของพรรคเดโมแครตจะทำให้แนวนโยบายของเขาเกี่ยวกับการตรวจคนเข้าเมือง ภาษี อาชญากรรม และเศรษฐกิจเป็นโมฆะ

ทรัมป์ยังเสนอ "Trump dividend" มูลค่า $5,000 สำหรับพลเมืองสหรัฐฯ ที่เป็นผู้ใหญ่ทุกคน หากพรรครีพับลิกันรักษาสภาผู้แทนราษฎรและวุฒิสภา เขากล่าวว่ารายได้จากภาษีศุลกากรสามารถช่วยสนับสนุนแผนนี้ได้ แต่ให้รายละเอียดเพียงเล็กน้อย และอาจต้องได้รับการอนุมัติจากสภาคองเกรส

ความคิดเห็นที่เกี่ยวข้องกับตลาดมุ่งเน้นไปที่อิหร่านและน้ำมัน ทรัมป์กล่าวว่าความขัดแย้งกับอิหร่านจะสิ้นสุด "ทันทีหลังการเลือกตั้ง" โดยกล่าวหาเตหะรานว่าพยายามโน้มน้าวการเลือกตั้งกลางเทอม เขาเปิดช่องสำหรับการเจรจาแต่กล่าวว่าสหรัฐฯ ไม่ได้แสวงหาข้อตกลงในขณะนี้ และเป้าหมายของเขาไปไกลกว่าข้อตกลงนิวเคลียร์

เกี่ยวกับน้ำมัน ทรัมป์ยอมรับว่าการลดราคาจะ "ใช้เวลานานขึ้นอีกเล็กน้อย" แต่คาดการณ์ว่าจะลดลงไม่นานหลังการเลือกตั้ง เขายังทำนายว่าน้ำมันเบนซินจะลดลงต่ำกว่า $2 ต่อแกลลอนในที่สุด

การตีความของตลาดคือ ทรัมป์ไม่ได้บ่งชี้ถึงการลดความตึงเครียดกับอิหร่านในระยะใกล้ เมื่อพิจารณาจากความเสี่ยงในตะวันออกกลางที่มีอยู่ต่ออุปทานทั่วโลก สิ่งนี้อาจคงไว้ซึ่งค่าชดเชยความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์สำหรับน้ำมันดิบจนถึงการเลือกตั้งเดือนพฤศจิกายน

ความตึงเครียดในตะวันออกกลางข้ามคืนยังคงอยู่ในระดับสูง ซึ่งสนับสนุนค่าชดเชยความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์สำหรับน้ำมัน อิหร่านอ้างว่าได้โจมตีเรือ 10 ลำใกล้ช่องแคบฮอร์มุซเพื่อตอบโต้การโจมตีของสหรัฐฯ ต่อเรือบรรทุกน้ำมันของอิหร่าน แต่สหรัฐฯ ปฏิเสธว่าเรือของตนไม่ถูกโจมตี กลุ่มฮูตีที่ได้รับการสนับสนุนจากอิหร่านขยายปฏิบัติการในเยเมนและเคลื่อนตัวเข้าใกล้ช่องแคบบับเอลมันเดบ ซึ่งเป็นเส้นทางเดินเรือสำคัญอีกเส้นทางหนึ่ง ขณะที่ซาอุดีอาระเบียยังคงโจมตีทางอากาศเพื่อตอบโต้หลังการโจมตีฐานทัพอากาศและโครงสร้างพื้นฐานด้านน้ำมันของตน หากไม่มีแนวทางแก้ไขทางการทูตในทันที ความเสี่ยงต่ออุปทานน้ำมันและเงินเฟ้อยังคงมีแนวโน้มสูงขึ้น น้ำมันดิบเพิ่มขึ้น $1.65 หรือ 1.72% มาอยู่ที่ $97.70 โดยมีจุดสูงสุดที่ $97.84 น้ำมันเบรนท์อยู่ที่ $102.90 หลังจากทะลุระดับ $100 กลับมาเมื่อวานนี้