กฎของ SEC อาจทำให้การถือหุ้นอยู่บนบล็อกเชน; เทรดเดอร์ถูกปรับ 90,000 ดอลลาร์

เมื่อวันอังคาร SEC เสนอกฎนายทะเบียนใหม่ที่อาจอนุญาตให้บล็อกเชนทำหน้าที่เป็นบันทึกอย่างเป็นทางการของการถือหุ้น

วันเดียวกัน CFTC บรรลุข้อตกลงกับเทรดเดอร์สวอปที่ลบข้อความที่เขาถูกสั่งให้เก็บรักษา การดำเนินการทั้งสองเกี่ยวข้องกับสิ่งที่เป็นบันทึกอย่างเป็นทางการ

บันทึกหุ้นบนเชนขึ้นอยู่กับบริษัทที่ไม่ค่อยมีใครรู้จัก

เบื้องหลังหุ้นของบริษัทมหาชนทุกตัวคือนายทะเบียน ซึ่งถือไฟล์หลักของผู้ถือหลักทรัพย์—บันทึกความเป็นเจ้าของตามกฎหมายของผู้ออกหลักทรัพย์—และจัดการเงินปันผลและการโอน

กฎเหล่านี้ไม่ได้รับการปรับปรุงตั้งแต่ต้นทศวรรษ 1980 แต่ข้อเสนอในวันอังคารแก้ไขกฎและแบบฟอร์มปัจจุบัน ยกเลิกกฎหนึ่งข้อ และเพิ่มกฎใหม่หลายข้อ กรรมาธิการ Hester Peirce กล่าวบน X ว่าข้อเสนอนี้ใช้เวลากว่าทศวรรษในการจัดทำ

ข้อเสนอกฎนายทะเบียนที่ใช้เวลากว่าทศวรรษในการจัดทำ ในที่สุดก็ออกมาแล้ว เรายินดีรับฟังความคิดเห็นในทุกแง่มุม รวมถึงผลกระทบต่อการทำเป็นโทเค็น: https://t.co/KyOF5WDStE และ https://t.co/WAWDuncy4H

— Hester Peirce (@HesterPeirce) September 1, 2026

ประธาน Paul Atkins เชื่อมโยงการอัปเดตกับเทคโนโลยีที่อุตสาหกรรมใช้อยู่แล้ว

“ข้อเสนอนี้จะปรับปรุงและทำให้กฎของคณะกรรมาธิการทันสมัยเพื่อสะท้อนกระบวนการและการดำเนินงานปัจจุบันของนายทะเบียน รวมถึงการใช้การสื่อสารทางอิเล็กทรอนิกส์และเทคโนโลยีบล็อกเชนที่เกี่ยวข้องกับการเสนอขายหลักทรัพย์และการโอนหุ้น” อ่านข้อความที่ตัดตอนมาใน ประกาศ โดยอ้างถึง Atkins

ภาษานั้นกำหนดว่าโทเค็นเป็นหุ้นแท้หรือหุ้นห่อหุ้ม การโอนจะมีผลทางกฎหมายก็ต่อเมื่อบล็อกเชนอัปเดตไฟล์อย่างเป็นทางการ ในขณะเดียวกัน ช่องว่างการเป็นเจ้าของในการทำเป็นโทเค็น ได้กว้างขึ้นในขณะที่กฎระเบียบยังคงนิ่ง

Securitize, Computershare และ Equiniti ได้ดำเนินการไปในทิศทางนี้แล้ว นายทะเบียนจะต้องเปิดเผยว่าหลักทรัพย์ใดที่พวกเขาทำเป็นโทเค็นและใช้บล็อกเชนใด

บทลงโทษ 90,000 ดอลลาร์สำหรับข้อความที่หายไป

ในอีกกรณีหนึ่ง CFTC ยุติการดำเนินคดีที่แตกต่างออกไป ศาลรัฐบาลกลางแมนฮัตตันมีคำสั่งโดยความยินยอมต่อ John Patrick Gorman III เทรดเดอร์สวอปดอลลาร์สหรัฐและกรรมการผู้จัดการที่ธนาคารเพื่อการลงทุนระดับโลก

.@CFTC ยุติการดำเนินคดีต่อเทรดเดอร์สวอปฐานให้ถ้อยคำเท็จ: https://t.co/wQVX1L5wLx

— CFTC (@CFTC) September 1, 2026

ในเดือนมีนาคม 2019 เจ้าหน้าที่บังคับใช้กฎหมายสั่งให้ Gorman เก็บรักษาเอกสาร แต่เขาลบเธรด WhatsApp และข้อความตัวอักษรหนึ่งข้อความแทน

สองเดือนต่อมา เขาบอกกับหน่วยงานว่าเขาไม่ได้ทำลายอะไร คำกล่าวอ้างที่เขาย้ำในการให้ถ้อยคำในเดือนพฤศจิกายน 2019

“ความพยายามที่จะขัดขวางหรือกีดขวางการสอบสวนของคณะกรรมาธิการเป็นเรื่องที่กระทบถึงหัวใจสำคัญของความสามารถของแผนกในการตรวจจับการกระทำผิดและบังคับใช้กฎหมาย” CFTC กล่าวใน ข่าวประชาสัมพันธ์ โดยอ้างถึง David Miller ผู้อำนวยการฝ่ายบังคับใช้กฎหมายของหน่วยงาน

คำสั่งดังกล่าวปรับ Gorman 90,000 ดอลลาร์และห้ามเขาทำพฤติกรรมซ้ำอีกอย่างถาวร หน่วยงานกำกับดูแลยังคงพึ่งพาสิ่งที่เทรดเดอร์เลือกเก็บไว้ ซึ่งเป็นช่องโหว่ที่บัญชีแยกประเภทแบบใช้ร่วมกันขจัดออกไป