Chứng khoán châu Á - Thái Bình Dương lao dốc khi Kospi giảm 7%

Tóm tắt:

• Cổ phiếu công nghệ và bán dẫn đã gây ra sự sụt giảm mạnh trên khắp các thị trường châu Á. Chỉ số Kospi của Hàn Quốc giảm khoảng 7% xuống dưới 6.000, mức yếu nhất kể từ ngày 31 tháng 7, và Nikkei, ChiNext, CSI 300 cùng Shanghai Composite đều giảm điểm.
• Một kế hoạch nâng công suất xuất khẩu dầu thô qua đường ống của Saudi Arabia lên 10 triệu thùng/ngày đang được xem xét, với việc bộ trưởng năng lượng của vương quốc này cho biết việc chuyển đổi một đường ống dẫn khí có thể đóng góp thêm 1.2 triệu thùng/ngày trong bảy đến tám tuần. Giá dầu giảm nhẹ.
• Lợi suất trái phiếu kho bạc giảm nhẹ, hỗ trợ vàng và khiến đồng đô la yếu đi phần nào. Đồng yên mạnh lên khi lạm phát bán buôn của Nhật Bản duy trì ở mức cao 6.8%, giữ khả năng tăng lãi suất của Bank of Japan trong tầm ngắm.
• Biên bản họp của Reserve Bank of Australia nhắc lại lập trường diều hâu, chỉ ra những nguy cơ lạm phát từ giới hạn năng lực, xung đột Iran và làn sóng AI; trong khi đó, khảo sát NAB cho thấy điều kiện yếu kém và áp lực giá mạnh.
• Hammack của Fed bày tỏ quan điểm rằng lãi suất vẫn cần tăng cao hơn; Greene của BoE cảnh báo rằng trì hoãn cho đến khi các tác động lạm phát vòng hai xuất hiện sẽ là quá muộn.
• Các chiến lược gia tại JPMorgan cho rằng kết quả kinh doanh quý ba sẽ hỗ trợ cổ phiếu khi mùa công bố kết quả của Mỹ bắt đầu. Thống đốc BOJ Kazuo Ueda dự kiến sẽ xuất hiện trước quốc hội từ 04:00 GMT (00:00 ET).

Chứng khoán châu Á

Làn sóng bán tháo mạnh đã ập vào các sàn giao dịch châu Á vào thứ Ba, với các cổ phiếu công nghệ và chip dẫn đầu đà giảm sau khi cổ phiếu bán dẫn Mỹ rút lui qua đêm. Kospi, vốn phụ thuộc nhiều vào các nhà sản xuất chip, đã nới rộng đà giảm lên khoảng 7% và xuống dưới 6.000, mức đáy chưa từng thấy kể từ ngày 31 tháng 7. Trước đó, Nikkei của Nhật Bản giảm 2.6%; ChiNext tập trung vào công nghệ của Trung Quốc mất 3%, CSI 300 giảm 1.3% và Shanghai Composite hạ 1.2%.

Sự suy giảm này cho thấy những lo ngại ngày càng sâu sắc về việc làn sóng tăng giá do AI dẫn dắt có thể kéo dài được bao lâu, cùng với lo ngại rằng giá dầu thô cao hơn liên quan đến tình hình Trung Đông có thể kéo dài tình trạng lạm phát và lợi suất trái phiếu ở mức cao, gây áp lực lên các cổ phiếu tăng trưởng có định giá cao.

Thị trường dầu

Giá dầu thô giảm nhẹ. Saudi Arabia đang xem xét đề xuất nâng công suất xuất khẩu dầu thô qua đường ống lên 10 triệu thùng/ngày; Bộ trưởng Năng lượng, Hoàng tử Abdulaziz bin Salman cho biết việc chuyển một đường ống dẫn khí sang vận chuyển dầu thô có thể tạo thêm 1.2 triệu thùng/ngày trong bảy đến tám tuần. Động thái như vậy sẽ mở rộng tuyến xuất khẩu qua Biển Đỏ của vương quốc, giúp tránh eo biển Hormuz đầy rắc rối.

Riêng biệt, số liệu của UKMTO cho thấy các lực lượng Iran đã được báo cáo là tấn công 6 tàu thương mại tại và xung quanh eo biển Hormuz chỉ riêng trong ngày Chủ nhật. Tổng cộng 6 tàu đó là con số lớn nhất trong một ngày kể từ khi xung đột bắt đầu.

Lợi suất, tiền tệ và vàng

Lợi suất trái phiếu kho bạc giảm nhẹ, hỗ trợ vàng và khiến đồng đô la yếu đi đôi chút. Đồng yên cũng tăng giá, được hỗ trợ bởi số liệu giá sản xuất từ Nhật Bản. Giá bán buôn tại Nhật Bản tăng 6.8% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 9, thấp hơn dự báo 7.6% nhưng vẫn ở mức cao khi các doanh nghiệp chuyển tiếp chi phí nhiên liệu và hóa chất. Giá nhập khẩu tính theo yên tăng gần 25%, khiến khả năng điều chỉnh lãi suất của Bank of Japan trong tương lai gần vẫn để ngỏ. Thống đốc Kazuo Ueda dự kiến sẽ xuất hiện trước quốc hội lúc 04:00 GMT (00:00 ET).

Úc

Biên bản cuộc họp tháng 9 của Reserve Bank of Australia, khi lãi suất tiền mặt được nâng lên 4.60%, đã nhắc lại lập trường diều hâu của hội đồng. Các quan chức chỉ ra những mối đe dọa lạm phát từ năng lực nội địa bị căng thẳng, xung đột Iran và làn sóng bùng nổ AI trên toàn cầu, đồng thời cho biết sẽ có thêm các đợt tăng lãi suất nếu cần thiết. Trong tháng 9, khảo sát kinh doanh NAB cho thấy điều kiện mong manh, với việc làm và đơn hàng giảm trong khi áp lực giá vẫn mạnh. Niềm tin kinh doanh giảm xuống -13.

Ý kiến của các ngân hàng trung ương

Chủ tịch Cleveland Fed, bà Beth Hammack cho biết lãi suất, theo quan điểm của bà, cần phải cao hơn để hạ nhiệt nhu cầu đang được thúc đẩy bởi đầu tư AI và chi tiêu được thúc đẩy bởi của cải. Bà cũng cho biết bà sẽ bước vào cuộc họp ngày 27 đến 28 tháng 10 mà không có quan điểm cố định về thời điểm tăng lãi suất tiếp theo. Bên kia Đại Tây Dương, nhà hoạch định chính sách của Bank of England, bà Megan Greene mô tả chính sách tiền tệ là không quá thắt chặt và cho rằng trì hoãn cho đến khi các tác động lạm phát vòng hai xuất hiện sẽ khiến ngân hàng hành động quá muộn. Bà nhận thấy nguy cơ lớn hơn là không hành động sớm, chứ không phải thắt chặt quá sớm.

Mùa báo cáo kết quả kinh doanh phía trước

Sự chú ý trong tuần này chuyển sang một lịch trình công bố kết quả kinh doanh dày đặc của các doanh nghiệp Mỹ. Các chiến lược gia của JPMorgan cho biết họ xem số liệu quý ba là hỗ trợ cho cổ phiếu, với tăng trưởng lợi nhuận vượt ra ngoài khu vực AI. Họ cũng cho rằng các ước tính của S&P 500 có vẻ hợp lý hơn khi xem xét kỹ, và chỉ báo dẫn dắt của họ báo hiệu ít nhất hai mùa báo cáo tích cực phía trước.