亚洲科技股反弹，油价因供应担忧攀升，高盛预计美联储将进一步加息

摘要：

• 亚洲芯片股反弹：SK海力士上涨约5.5%，KOSDAQ上涨约4.6%（触发买入侧车），KOSPI上涨约1.9%
• 日经指数上涨约1.2%，连续第三个交易日走高，得益于路透短观制造业指数创五年多来最强；软银下跌约3%
• 布伦特原油上涨约1%至约92.50美元，此前沙特阿拉伯东西向管道遭袭击，以及霍尔木兹海峡附近一艘油轮遇袭
• 高盛目前预计美联储将在12月和3月加息，首次降息推迟至2027年12月
• 恒生指数下跌约0.9%，上证综合指数微跌0.2%
• 澳大利亚投资者住房贷款在第三季度暴跌32.3%；黄金上涨约0.5%至约4,050美元

亚洲科技股周三全面反弹，新的AI相关消息在上周抛售之后恢复了一些信心，同时油价因海湾能源供应路线再次遭到袭击而走强。在背景中，美国利率前景在周二通胀数据超预期后变得更为鹰派，高盛目前预测美联储将在12月和3月均加息。

石油

布伦特原油上涨约1%，WTI上涨近1%。沙特能源部周一表示，阿美石油公司的东西向管道在麦地那地区成为袭击目标，但未宣布对运营有影响。也门胡塞武装周二声称进一步袭击了多个泵站，沙特当局尚未确认。该管道是沙特绕过实际上已关闭的霍尔木兹海峡的主要路线。另外，英国海上贸易行动办公室表示，周二霍尔木兹海峡附近一艘油轮被不明弹体击中，没有报告人员伤亡或环境影响。并非所有人都认为供应风险会胜出：摩根士丹利的迈克尔·威尔逊告诉CNBC，他预计由于需求破坏和新供应，油价将在2027年大幅下跌。

美联储和美国利率

高盛仍预计美联储将在12月加息25个基点，并在2027年3月再加息一次，此前连续第三个月出现高通胀数据，将其首次降息推迟至2027年12月。美联储发言人强化了鹰派基调。费城联储主席安娜·保尔森表示，进一步逐步加息似乎是合适的，芝加哥联储主席奥斯坦·古尔斯比称CPI报告“令人不安”，负责监管的副主席米歇尔·鲍曼表示她正将注意力转向通胀。12月加息已被完全定价。美国指数期货走强，纳斯达克100指数期货上涨约1.3%，标普500指数期货上涨约0.6%。

日本

日经225指数上涨约1.2%至约61,190点，为连续第三个交易日上涨，东证指数上涨近0.9%。路透短观调查显示，制造业信心因芯片需求旺盛而处于五年多来的最高水平，这支撑了市场情绪。软银集团下跌约3%，此前该公司第三季度净亏损约1.1万亿日元。美元/日元基本持平于158.80附近。

韩国

韩国芯片股领涨该区域。SK海力士上涨约5.5%，三星电子上涨约3%，推动KOSPI上涨约1.9%至近5,340点。以科技股为主的KOSDAQ飙升约4.6%至近700点，触发买入侧车，暂时暂停了程序化买入订单。

中国和香港

大中华区落后。恒生指数下跌约0.9%至约24,330点，上证综合指数微跌约0.2%。

澳大利亚

澳大利亚住房贷款在9月季度下降15.5%，几乎是预期降幅的两倍，其中投资者贷款在5月对负扣税的限制、更严格的贷款规则以及今年五次澳联储加息后暴跌32.3%。这些数据进一步证明澳联储的紧缩政策正在产生影响。澳元/美元微升至约0.6880。

黄金

黄金期货上涨约0.5%至约每盎司4,050美元，收复了周二CPI推动的部分跌幅。渣打银行表示，黄金继续交投于关键水平4,000美元上方，油价、通胀风险和股市在12月美联储会议前定下基调。

展望

市场注意力现在转向英伟达下周的业绩，这是对AI股票反弹能否持续的关键考验，而油价仍是通胀和美联储路径的主要波动因素。