米インフレ、ECB決定、Amazon決算を控え欧州株はまちまち

セッション要約：

資産の動き：

• セッションでカナダドルが最も強く、オーストラリアドルが最も弱かった
• 金は1.1%下落し$4,018
• 10年物米国債利回りは2bp低下し5.02%
• WTI原油は0.8%下落し$101.95
• Bitcoinは1.5%下落し$80,089
• 欧州株は大半が上昇；S&P 500先物は0.4%安

Fed後のセッションは特に活気がなく、前日のイベントを受けて市場が反応する材料はほとんど残っていなかった。

12月のFed利上げ予想はほとんど変わっておらず、ドルと米国債利回りには上昇の材料がほとんどない。現在の注目はすべてウォール街に移っており、Alphabetの決算がAI投資への懸念を再燃させ、前日の堅調なMicrosoftの決算を霞ませている。

欧州株は本日は大半がより安定しているが、テクノロジー株の重しが市場全体のリスク選好を圧迫しており、さらに波及する可能性がある。S&P 500先物は0.4%安、Nasdaq先物は本日1.1%安。

米国とイランの和平交渉に期待感がある中、原油価格は小幅に下落。ただ、中間選挙後も中東でエスカレーションする可能性は残る。WTI原油は0.8%下落し$101.95となり、当面は高水準を維持している。

これでは債券市場を落ち着かせる効果はほとんどなく、10年物米国債利回りは本日5.02%近辺で推移している。この水準では、借入コストが市場全体を緊張させており、「高金利が長期化する」という見方が続き、Fedが12月に利上げするとの見通しも依然としてある。

ドルは主要通貨の中でより安定しているが、これまでのところ小幅な調整にとどまっている。EUR/USDは0.1%下落し1.1135、USD/JPYは本日0.1%上昇し158.02。

ECBの政策決定が近づく中、次のセッションではユーロとフランス国債が注目されそうだ。ただ、市場全体とリスクにとっては、週の最終盤の方向性を左右する米PCEインフレ統計とAmazonの決算に焦点が移る。